بدءًا من الرغبة في تحقيق الأهداف المالية، يُعتبر معدل العائد على الاستثمار أحد المؤشرات الهامة التي تسهم في قياس نجاح المشاريع الاستثمارية،يتبع هذا المؤشر معايير محددة تساعد المستثمرين في اتخاذ قرارات استثمارية مدروسة،في هذا المقال، سنتناول تعريف معدل العائد على الاستثمار، ونستعرض كيفية حسابه، ثم نناقش العوامل التي تؤثر عليه،كما سنتناول أيضًا المميزات والعيوب المرتبطة بمعدل العائد، مما يعزز فهم المستثمرين للتحديات والفرص الكامنة في استثماراتهم.
معدل العائد على الاستثمار
العائد هو-
- المقابل المادي أو المعنوي أو الملموس أو المحسوس الذي ينتج من شيء تم الاستثمار فيه بالشكل الصحيح والمدروس.
- أو هو الشيء الذي يُربح نتيجة الجد في شيء آخر تبع الاستثمار.
- هو شكل من أشكال الحياة التي تعتمد عليها الشركات والمؤسسات الكبرى، وحتى تعتمد عليها كل مجالات الحياة القائمة على العمل، من أجل الاستثمار في شيء لكسب الأموال منه.
أما عن الاستثمار فهو-
- يُعتبر تشكيل مشروع بغرض الربح منه.
- ويشمل إقامة المشاريع الكبيرة بغرض تحقيق مكاسب مادية، وإفادة الناس من المنتجات المُصنّعة، وكذلك استفادة الدولة من الضرائب ولسد احتياجات الشعب.
كيف يتم حساب العائد على الاستثمار
يرغب الكثير من الناس في معرفة الطرق الدقيقة لحساب العائد من الاستثمار،تُعتبر هذه العملية سهلة وبسيطة وتتطلب بعض التركيز،سوف نقوم هنا بشرح كيفية الحساب مع ذكر مثال توضيحي لتسهيل الفهم.
الشرح وهو كما يلي
- تقوم بحساب القيمة الإجمالية للاستثمار الذي تم وضعه.
- حساب العائد المالي والربح من الاستثمار.
- تقوم بطرح العنصر الأول من العنصر الثاني.
- تقسيم الناتج على المبلغ الكلي المصروف.
- أي أن المعادلة تكون على النحو التالي ( إجمالي العائد من الاستثمار إجمالي تكاليف الاستثمار ) / إجمالي تكاليف الاستثمار.
- ثم تضرب العدد الناتج في 100 للحصول على نسبة مئوية للربح.
المثال فيما يلي مثال توضيحي
- نفترض أنك تعلمت حرفة مثل صيانة السيارات من خلال دورة تدريبية.
- وقد دفعت مبلغًا يُقدر بحوالي 1000 دولار أمريكي مقابل هذه الدورة.
- بعد الانتهاء، بدأت بمشروع صيانة السيارات وحققت دخلًا قدره 25 دولار أمريكي لكل سيارة.
- نفترض أنك قد صنت 140 سيارة.
- وبذلك تكون قد حققت أرباحًا تقدر بحوالي 3500 دولار.
- عند تطبيق المعادلة، تكون ( 3500 1000 ) / 1000 = 2.5 أو 250%، مما يعني أنك حققت ربحًا إضافةً إلى المصروفات.
عناصر معدل العائد على الاستثمار
يستخدم معدل العائد على الاستثمار للدلالة على الربح في الأنشطة التجارية، حيث يقوم على توضيح العلاقة بين المصروف والعائد،يزيد ذلك من فهم تحليل العائد على الاستثمار بشكل مفصل، مما يتيح معرفة مدى الربح الذي تم تحقيقه.
على سبيل المثال، إذا قمت بحملة تسويقية لمنتج ما ورغبت بإدارة تلك الحملة بشكل جيد، يمكنك من خلالها
- إيقاف الحملة في حال تفوق نسبة الخسائر على العوائد.
- تحديد العناصر الأكثر نجاحًا والتي يجب الجهد عليها.
- استثمار المزيد من الأموال في العناصر التي حققت أعلى عائد.
- معرفة متى يجب التوقف عن الخسارة.
العائد من معدل العائد على الاستثمار
لحساب العائد من الاستثمار بطريقة صحيحة، يجب أولاً عمل معادلة تحليلية، وهذه المعادلة تتضمن ثلاثة أشكال أساسية وهي
- الإيرادات الناتجة من مبيعات المنتج.
- الربح المتحقق عن طريق حساب الفرق بين التكلفة والإيراد.
- الإيرادات الناتجة عن الحملات التسويقية التي أدت لتعزيز المبيعات.
تشمل حملات التسويق تكاليف متعددة تسهم في نجاح عرض المنتج، ومن أهم هذه التكاليف
- تكاليف الفريق القائم على التصميم والتنفيذ.
- التكاليف الإعلانية في وسائل الإعلام المختلفة.
- تكاليف التعاقد مع شركات أخرى لتعزيز العرض.
- إنشاء صفحات إلكترونية ترويجية مخصصة للمنتج.
لنأخذ مثالاً توضيحيًا مشابهًا للمثال السابق لورش صيانة السيارات، نفترض أنك قمت بحملة تسويقية عبر وسائل التواصل الاجتماعي، مثل فيسبوك وتويتر
- على فيسبوك ربحت حوالي 25% من إجمالي المبيعات، بينما على تويتر بلغت النسبة 12.5%.
- إذا حققت إجمالي مبيعات قدره 3500 دولار، فإن الأرباح الناتجة من الحملات التسويقية تصل إلى حوالي 750 دولار من فيسبوك و370 دولار من تويتر.
- يمكننا رؤية أن الحملة التسويقية عبر فيسبوك حققت أداءً أفضل، وذلك بسبب شعبيتها الأكبر في الوصول إلى الجمهور المستهدف.
مميزات معدل العائد على الاستثمار
عند الشروع في أي مشروع، يجب القيام بدراسة جدوى شاملة لوضع خطط دقيقة لتحقيق الأرباح،أهمية هذه الدراسة تكمن في معرفة المزايا الرئيسية لها، ومنها
- تحديد مدى زمني لتحقيق الأرباح.
- العمل على وضع استراتيجيات تسويق فعالة.
- إعداد المعادلات المناسبة لتحليل الربح والخسارة.
- تحديد العناصر الهامة للمساهمة في الأرباح.
عيوب معدل العائد على الاستثمار
على الرغم من مميزات هذا النظام، إلا أنه توجد بعض العيوب المرتبطة به، والتي تعود في أغلبها إلى سوء الاستخدام، وهذه العيوب يمكن أن تشمل
- إجراء تحليلات خاطئة وافتقار الوثائق اللازمة.
- التسبب في تحقيق خسائر نتيجة لاتخاذ قرارات غير مدروسة.
- عدم التوافق بين استخدام معدلات تحليل مختلفة مما يؤدي إلى عدم وضوح الصورة.
في ختام المقال، تم التعرف على مفهوم معدل العائد على الاستثمار وأهميته في اتخاذ القرارات الاستثمارية، بالإضافة إلى كيفية حسابه والعوامل المؤثرة فيه،تم تسليط الضوء على مميزاته وعيوبه، مما يساعد المستثمرين على استخلاص الأفكار اللازمة لتحسين استثماراتهم،إن الفهم العميق لمعدل العائد هو خطوة حيوية نحو تحقيق الأهداف المالية المرجوة وتنمية الأعمال بشكل مستدام.